Разрыв между фьючерсными контрактами с разной датой истечения связан с тем, что ближайший контракт будет ближе всего к базовой цене, а дальний будет дороже. Так как покупатель фьючерса может заплатить гарантийное обеспечение по контракту 15%, а остальные деньги положить в банк под проценты и заработать дополнительный доход з атри месяца существования фьючерсного контракта, но на рынке бесплатных обедов не бывает, поэтому продавец фьючерса он не дурак, и учитывает данную схему в ценообразовании.